灰色山脉的矮人不断积攒金银财富，几百年过去了，占据了灰色山脉的都林王族们在将山洞和王宫内堆积了庞大的财富，大虫史卡萨幸存的两个兄弟史奇亚和史文哈也重新回到了灰色山脉，史奇亚出手将都林矮人之王戴因一世父子杀死正在王宫就是在威慑他们，让他们离开灰色山脉，好让兄弟二人轻松占据瓜分灰色山脉的地盘和财富。
事情也却如两龙的预料，无力抵挡恶龙的矮人们就在王族的带领下向更东方的孤山和铁丘陵迁徙，把经营开发了数百年的家园扔给了两头可恶的冷龙。
强大的冷龙重新出世，震惊了人类、矮人的世界，也让得到此消息的獾仙欣喜若狂。
知道自己不是汤姆·庞巴迪尔对手，恶龙又欲望单一，只喜欢金银珠宝等财富，獾仙就想利用自己积攒的财富换来两头冷龙的出手相助。
只要有他们的帮助，獾仙有信心拿下汤姆·庞巴迪尔，所以就派长子獾妖带着上古年间的秘银钻石甲作为礼品去灰色山脉邀请两龙，然后才引出了獾妖和贝奥恩的大战等诸多事情。